Course 2004-2005 a.y.

8061 - STATISTICA ED ECONOMETRIA 2 [STATISTICS AND ECONOMETRICS 2]


CLEFIN-LS

Department of Finance

Course taught in Italian

Go to class groups 10 - 11
CLEFIN-LS (6 credit points - II sem. - CC)
Course Director:
CARLO AMBROGIO FAVERO

Classi: 10 - 11
Docenti responsabili delle classi:
Classe 10: CARLO AMBROGIO FAVERO, Classe 11: CARLO AMBROGIO FAVERO


Obiettivi formativi del corso


Il corso si propone di illustrare agli studenti le applicazioni su data-set reali e simulati, l'utilizzo delle conoscenze di base nelle tecniche di modellizzazione probabilistica e di analisi inferenziale comunemente utilizzate in ambito finanziario per descrivere ed analizzare processi di valutazione, di prendere decisioni tra alternative di investimento e controllare il rischio di mercato.


Programma sintetico del corso


Modelli Lineari

  • Analisi di regressione con serie storiche
  • Serie storiche univariate
  • Serie storiche multivariate
  • L'econometria dei modelli di valore attuale
  • Applicazioni al mercato obbligazionario
  • Applicazioni al mercato azionario
  • Valutazione della capacita' di market timing e di asset selection nel mercato azionario

Modelli per  momenti di ordine superiore al primo e per i quantili

  • Modelli di volatilita' e correlazione
  • Modelli switching
  • Stima di quantili per dati di serie storiche

Un' introduzione alle tecniche di simulazione 

  • Simulazioni di Monte Carlo
  • Metodi di Bootstrapping

Testi d'esame


  • C. BROOKS,  Introductory Econometrics for Finance, Cambridge University Press, 2003
  • J.Y. CAMPBELL, A.W. LO, A.C. MACKINLEY, The Econometrics of Financial Markets, Princeton University Press, 1997
  • J. COCHRANE, Asset Pricing, Princeton University Press, 2000
  • C.A. FAVERO, Applied Macroeconometrics, Oxford University Press, 2001
  • P.H. FRANSES, Time Series Models for Business and Economic Forecasting, Cambridge University Press, 1998

Software di riferimento per le applicazioni: E-Views.

Per ulteriori informazioni  e aggiornamenti consultare  Sito IEP - Bacheca on line, oppure rivolgersi al SID - Servizio Informazioni Didattiche dell'Istituto di Economia Politica - Via Gobbi, 5 - stanza 313.


Descrizione dettagliata delle modalità d'esame


Esame in forma scritta.